Pusula Yatırım tarafından yayımlanan raporda, teknoloji şirketlerinin veri merkezi, yapay zeka ve çip üretimi alanlarında yatırımlarını hızlandırdığına dikkat çekildi. Bu kapsamda, büyük ölçekli fonlamalar ve yeni nesil çip teknolojilerine yönelik iş birliklerinin sektörün büyüme potansiyelini desteklediği aktarıldı.

Bellek tarafında ise fiyatlamaların zayıf seyrini sürdürdüğü, özellikle DRAM ürünlerinde düşüş eğiliminin devam ettiği, buna karşın NAND SSD tarafında görece daha güçlü bir performans izlendiği belirtildi.

Küresel yarı iletken satışlarının şubat ayında güçlü seyrettiği, yıllık bazda yüzde 86, aylık bazda ise yüzde 25 artış kaydettiği ifade edilirken, satışlardaki ivmenin sürdüğüne işaret edildi. Ancak söz konusu verilerin jeopolitik gelişmeler öncesine ait olduğu, bu nedenle güncel değerlendirmelerde şirket bazlı finansalların daha belirleyici olabileceği bildirildi.

Raporda ayrıca, Orta Doğu kaynaklı jeopolitik risklerin ve enerji fiyatlarındaki dalgalanmanın sektör üzerinde baskı oluşturduğu, yarı iletken sektörünün enerjiye bağımlı yapısı nedeniyle bu süreçten olumsuz etkilendiği bilgisine yer verildi. Savaş sonrası normalleşme süreci ve olası teşviklerin sektör performansı açısından belirleyici olabileceği kaydedildi.

Şirket performanslarına bakıldığında, yarı iletken üretiminde kullanılan malzemeleri sağlayan ve ekipman üreten firmaların öne çıktığı, bazı şirketlerde yüksek getirilerin görüldüğü ifade edildi. Mart ayında en yüksek performansın yüzde 102 ile MOBX’te, en düşük performansın ise yüzde 34,83 düşüşle Kalray’da gerçekleştiği aktarıldı.

Raporda, orta vadede portföy çeşitlendirmesi açısından yarı iletken sektörünün önemini koruduğu, özellikle hammadde ve üretim ekipmanı tarafındaki şirketlerin ön planda kalmaya devam edebileceği belirtildi.